華信永道2023年半年度董事會經營評述內容如下：

一、業務概要

(資料圖片)

公司屬于軟件和信息技術服務業。

公司是一家提供住房公積金及銀行業數字化解決方案的供應商和服務運營商，為全國各地的住房公積金管理機構和銀行提供多跨場景的信息系統相關的軟件定制開發、維護服務、第三方產品銷售與集成、外包服務等業務。客群主要為各地的住房公積金管理中心和銀行。截至本報告期末，公司在全國有超過100個客戶，其中：住房公積金繳存人規模前一百的城市中，公司服務的繳存人數及客戶數量市場占有率均為行業第一，包括15個省會或副省級城市，服務逾5,000萬繳存人；客戶范圍廣泛，覆蓋全國24個省、自治區、直轄市。

公司擁有自主知識產權的軟件著作權182項。根據公司為客戶提供服務類型的差異，公司的盈利模式可以分為：軟件定制開發服務、維護服務、第三方產品銷售與集成以及外包服務。（1）軟件定制開發服務。公司通過與客戶簽訂合同，以自主軟件產品和解決方案為基礎，依托于公司先進的技術成果、豐富的項目經驗，根據客戶特色業務或差異化需求提供架構設計、定制化開發、測試等一體化的系統解決方案，最終向客戶交付完整的軟件系統。軟件定制化開發業務是公司主要的收入來源；（2）維護服務。維護服務是指為保障客戶的IT系統正常運行而提供的技術支持、維護服務。公司的維護服務主要分為4類：日常維護、應急響應、系統優化、監管評估。公司在維護服務中，通過完成維護任務獲取利潤；（3）第三方產品銷售與集成在公司進行用戶信息化建設及解決方案的實施過程中，客戶可能存在對非公司自研的軟、硬件產品的需求。公司在保證第三方軟硬件與公司產品高度適配的前提下提供第三方產品銷售的服務。系統集成服務通常是指利用計算機網絡技術等手段，將軟件、硬件與通信技術組合起來為用戶解決信息處理問題的服務。公司在第三方產品銷售與集成業務中，通過交付第三方產品、集成產品和服務獲取盈利；（4）外包服務。外包服務是公司為客戶提供面向單位和個人線上和線下便捷服務的客服信息系統、專業客服座席外包、新媒體代運營等服務。在外包服務中，公司通過完成外包任務獲取盈利。

公司銷售模式主要為直銷，通過銷售服務網絡的持續完善，及時有效掌握客戶需求變化信息、在降低公司經營風險的同時增強市場開拓能力和快速響應能力。目前公司產品主要向國內銷售，已經建立起了廣泛的銷售網絡，客戶遍及全國各個地區。

報告期內及報告期后至報告披露日，公司的商業模式較上年度沒有較大變化。

二、經營情況回顧

（一）經營計劃

公司管理層不斷加強政府客戶等政務領域以及金融行業的市場拓展；實施部門制定了嚴格的項目實施工作流程和考核制度，目的是不斷提高項目的交付能力；同時加大了在大數據和人工智能方面的研發投入，開發符合市場需求的創新產品和服務模式。公司的盈利模式依然是以解決方案+項目交付的服務模式為主，交付部門持續提升交付能力，項目管理中心持續提高項目管理成熟度，是公司穩定運行的業務保障；通過調整組織結構細化對生產部門的貢獻目標和考核制度，加大對銷售部門的管理強度，提高對客戶的服務意識，同時積極探索業務與服務運營新的盈利模式及圍繞住房金融業務發展方向，為保證公司持續穩定增長和提高客戶滿意度提供有力保障。

1、公司財務狀況

截至2023年6月30日，公司總資產39,877.93萬元，其中流動資產33,856.71萬元，非流動資產6,021.22萬元；公司負債為6,824.53萬元，主要是合同負債2,222.42萬元，應付賬款1,612.96萬元，應付職工薪酬1,531.75萬元；歸屬于公司股東權益合計33,057.58萬元，期末歸屬于掛牌公司股東的每股凈資產為5.46元，上年年末為5.12元，增長了6.64%。

2、公司經營成果

2023年1-6月公司實現營業收入5,483.75萬元，較上年增長了3.09%；2023年1-6月公司營業成本為3,993.23萬元，較上年增長了13.57%；2023年1-6月公司毛利率為27.18%，上年同期毛利率為33.90%，公司毛利率較上年同期有所下降。

具體情況如下：

（1）軟件定制開發類型毛利率較去年同期下降13.20%，主要原因為：部分項目因客戶預算等原因本年度簽約風險較大，審慎考慮進行項目取消，合計已發生成本166.32萬元造成毛利率明顯降低，如剔除上述3個項目后，軟件定制開發類型毛利率為31.12%，同比差異較小；

（2）第三方產品銷售與集成類型毛利率較去年同期下降27.84%，主要原因為：個別項目毛利率較低，在本類型總收入較小情況下，毛利率受影響較大；

（3）運維服務的毛利率及收入同比均有小幅度合理提升；

（4）外包服務的收入同比有小幅度提升，毛利率持平。

3、現金流量情況

報告期內，經營活動收到現金7,552.34萬元，同比增加649.41萬元。經營活動現金流量凈額為-4,392.57萬元，上年同期為-3,539.60萬元，較上年同期減少了24.10%。主要系本期人員新增，支付給職工以及為職工支付的現金增加所致。

4、成本及利潤情況

報告期內，收入同比略增的情況，因成本（主要是研發成本）增加明顯，凈利潤同比下滑492.35萬。

具體情況如下：

（1）管理成本同比持平略有下降；

（2）銷售成本因根據市場形勢積極投入拓展而小幅合理上升；

（3）研發成本同比增加576.82萬，系籌備募投項目團隊、升級完善產品線等目標進行了較大規模的人員擴充。

5、報告期內公司明顯加大了研發投入，不斷借助大數據、人工智能等前沿技術提升在政務服務、金融科技等方面的先進技術、產品和能力優勢，發揮公司在住房金融信息化解決方案及服務方面的研發能力，持續推出多款產品并成功應用于公積金行業和金融服務場景，持續為行業客戶提供了更高附加值、更滿意的產品與服務。

6、在組織發展方面，針對中高層干部增加“鉆石領導力”培訓，以及持續通過“雛鷹計劃”培養優秀人才，加強人員儲備，實現技術人員專業性提升和管理成熟度提升的目標；細化和完善績效考核內容，通過績效激勵推動員工的工作改善，增強上進心和動力；通過跨部門人才流動和崗位內部競聘打通人才發展職業通道，激發員工潛能，讓員工更加專注于自身未來的發展方向并為之努力；通過人才盤點和培訓提升公司中層管理者的職業素養和管理能力。

（二）行業情況

國家提出實現數字政務、數字經濟、數字社會總體要求，住房領域尤其是住房公積金行業屬于政府部門，業務又具有金融屬性，公司過去和未來幾年將持續受惠于貫徹落實國家關于“數字中國”建設、“放管服”、“租購并舉”、“完善住房公積金制度”、“深化供給側改革”、“區域一體化協同高質量發展”、數字人民幣應用等要求，以及住建部面向公積金、數字房產行業的業務標準化、規范化要求，客群的信息化、數字化需求和投入逐年提升。特別是近年來住建部積極提倡和支持3億新市民（靈活就業人群）繳存、使用公積金，會極大拓寬公積金制度的受眾人群，并提升服務能力和保障資金安全，這些都依靠信息化能力的不斷提升和創新。從2022年開始，公司的政府客戶陸續開始啟動數字化轉型和“信創”系統改造或預算方案準備，未來5年將為公司的業務增長帶來較多機會。

三、公司面臨的風險和應對措施

實際控制人不當控制的風險

重大風險事項描述:報告期內

劉景郁直接持有公司7

511

500股股份，持股比例為15.17%；王弋直接持有公司5

214

500股股份，持股比例為10.53%；姚航直接持有公司864

500股股份，持股比例為1.75%；吳文直接持有公司175

000股股份，持股比例為0.35%；李宏偉直接持有公司474

500股股份，持股比例為0.96%；李凱直接持有公司160

000股股份，持股比例為0.32%；韓占遠直接持有公司119

684股股份，持股比例為0.24%。劉景郁、王弋、姚航、吳文、李宏偉、李凱、韓占遠分別直接持有眾邦融鑫8.67%、10.38%、4.45%、3.67%、6.27%、3.33%、0.98%的份額，合計持有眾邦融鑫37.75%的份額。劉景郁、王弋、姚航、吳文、李宏偉、李凱及韓占遠七人于2015年10月15日及2022年5月18日分別簽署了《一致行動協議》及《一致行動協議之補充協議》，該等股東具有一致行動關系，能對公司的發展戰略、人事安排、生產經營、財務等決策實施有效控制。若公司的內部控制有效性不足、公司治理結構不夠健全、運作不夠規范

可能會導致實際控制人損害公司和中小股東利益的公司治理風險。應對措施:公司建立了較為完整的內部管理制度，逐步提升公司內部控制的有效性，健全公司治理結構，規范運作，盡可能降低或消除實際控制人損害公司和中小股東利益的公司治理風險。

核心技術人員和關鍵管理人員流失風險

重大風險事項描述:公司需要通過持續的研發維持相對的技術優勢，公司關鍵技術一般由核心技術人員掌握，為保證核心技術的保密性，公司與核心技術人員簽訂了保密協議，但仍然不排除核心技術人員泄密或者競爭對手通過非正常渠道獲取公司商業機密的可能性。如果該等技術泄密，可能對公司的生產經營、市場競爭和技術創新造成不利影響。同時，若公司不能持續維護現有核心技術人員以及研發團隊的穩定，并不斷吸引業內優秀人才加入，可能導致高端技術人才流失，從而對公司的發展造成不利影響。應對措施:目前公司多位骨干成員通過北京眾邦融鑫信息技術中心（有限合伙）及北京遠見基石信息咨詢中心（有限合伙）平臺持股公司的股份，以保證公司的核心骨干人員的穩定。報告期內，核心技術人員和關鍵管理人員沒有流失。

稅收優惠政策變化風險

重大風險事項描述:報告期內，公司為高新技術企業，按15%繳納企業所得稅。報告期內子公司長春華信、長春真萬、長春黑格、香江金服、晟謙信息、濟南華信、蘇州興政、武漢金政、昆明金政享受小微企業稅收優惠政策。同時，公司及子公司還享受了研發費用加計扣除的稅收優惠、銷售軟件產品增值稅即征即退及進項稅加計扣除等稅收優惠政策。若上述優惠政策發生變動或公司后續不能通過高新技術企業認定，使得公司無法享受增值稅或高新技術企業所得稅等稅收優惠政策，公司未來的盈利狀況將受到影響。應對措施:公司將繼續加大對新業務、新技術的研發投入，在保持公司技術優勢的情況下，保證公司持續符合高新技術企業的相關認定條件；此外，隨著公司業務規模的不斷擴大，公司盈利能力及抗風險能力不斷加強，稅收優惠政策對公司盈利水平的影響也會進一步降低。

業務季節性波動的風險

重大風險事項描述:公司客戶主要是全國各住房公積金管理機構，其采購一般遵循較為嚴格的預算管理制度，通常在上年9月份至11月份向主管部門申報預算，次年3月份至5月份履行審批，審批通過后履行招標、合同簽訂等流程，因此上半年需要驗收的項目相對較少，下半年尤其是年末是定制化開發合同驗收的高峰期。因此，公司營業收入和營業利潤在下半年占比較多，業績存在一定的季節性波動。因此，投資者不宜以季度或半年度數據推測公司全年經營業績情況。

毛利率波動風險

重大風險事項描述：公司主要面向公積金管理機構提供數字化解決方案，由于不同客戶的業務需求不同、產品技術開發的復雜程度不同，使得不同項目工作量差別較大，進而使得各技術開發項目的開發成本存在一定差異，此外，不同項目的技術成果復用率程度也會影響毛利率變動。未來，公司若不能持續進行自主創新和技術研發、保持技術領先性，不能適應市場需求變化或者成本控制不力，都將會使公司面臨毛利率波動的風險。應對措施：公司將持續進行自主創新和技術研發、保持技術領先性，適應市場需求變化，科學提高公司運營效率，控制運營成本，提升經營業績。

下游行業較為集中的風險

重大風險事項描述：公司主營業務對國內住房公積金行業的依賴程度較高。如果未來國家宏觀政策發生變化，可能發生住房公積金信息化建設速度放緩等情形，從而影響到行業客戶對公司產品和服務的需求。因此，公司存在下游行業較為集中的風險。如公司市場開拓不及預期，則可能導致市場份額被搶占，進而導致公司經營業績下滑的風險。應對措施：公司未來將充分利用優勢資源，不斷優化經營、降低經營成本，發揮公司產品和市場優勢，進一步開拓市場，擴大產品銷售規模，實現經營業績持續、穩定增長，不斷增強主營業務盈利能力。

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